ارتفاع أسعار النفط قد تؤدي إلى تطوير الصخر الزيتي
سنأخذ بعين الاعتبار في هذا التقرير دراسة الأداة الشخصية المركبة (PCI) ”أسهم شركة اكسون موبايل مقابل برنت” . قد تزداد سعر أسهم اكسون موبايل و يفوق سعر نفط برنت.
في عام 2016 أفاد منتج خدمة شركة اكسون موبايل النفطية أدنى أرباحها خلال الـ20 سنة الماضية و اضطرت للتخلي عن بعض أصولها. نظراّ لانخفاض أسعار النفط ، وتطور منافسة الشركة قد يعتبر أيضاّ غير مربح. لهذا السبب ، انخفضت أسهم الشركة بمقدار 9.3% منذ بداية 2017. يكوَن اكسون موبايل جزء من مؤشر الداو جونز الصناعي المتوسط الذي ارتفع بمقدار 5% منذ بداية هذا العام. السبب الرئيسي لهذا الأداء السلبي هو أن المستثمرون يشعرون بالقلق من أن الشركة سوف تضطر إلى إلغاء جزء إضافي من أصولها. إلى جانب أسهم 3.6bn برميل في كندا ، يحمل اكسون موبايل أسهم الصخر النباتي 6bn برميل في الحوض البرمي في ولاية تكساس الأمريكية. و في الوقت نفسه ، كما ذكرنا سابقاّ ، تطوير الصخر الزيتي قد تكون مربحة مع سعر خام غرب تكساس الوسيط 50-55$ للبرميل. لقد تم إغلاق المستوى بالأسعار الحالية و التي قد تؤثر سلباّ على الأداء التشغيلي لشركة اكسون موبايل. ازداد احتمال ارتفاع أسعار النفط العالمية بشكل أكثر. يتوقع أوبك و بنك الاستثمار جولدمان ساكس بتراجع كبير في الأسهم العالمية في الربع الثاني من عام 2017. إنهم يعتقدون أن السبب الرئيسي لذلك قد يكون التحقيق السريع لاتفاقية أوبك مع منتجي النفط المستقلين الذي يتضمن خفض انتاج النفط بمقدار 1.8m|n برميل يومياّ منذ 1 يناير عام 2017. وفقاّ لآخر البيانات ، تم تنفيذ الاتفاقية بنسبة 90% بالفعل. قد تأتي إيجابية إضافية لشركة اكسون موبيل إذا تم تعيين ريكس تيلرسون كوزير للخارجية في عهد رئاسة ترامب. يعمل ريكس تيلرسون على توسيع الشركة منذ أكثر من 40 عاماّ.
نلاحظ على الرسم البياني اليومي قام XOM/BRENT:D1 بتسجيل أدنى مستوى له في الأشهر الـ17 الماضية بعد أن اقترب من الحد السفلي للقناة الهابطة. التصحيح الصعودي ممكن في حال كانت أداء أسهم اكسون موبايل أفضل من نفط برنت.
- يعطي مؤشر الـParabolic إشارة صعودية.
- لقد ضيَقت Bollinger band مما يدل على تقليل التقلبات.
- إن RSI أدنى من 50. مشكلاّ انحراف إيجابي.
- يعطي MACD إشارة صعودية.
قد يتطور الزخم الصعودي في حال تفوق XOM/BRENT على آخر ارتفاعي الفركتالي عند 0.68. من الممكن استعمال هذا المستوى كنقطة للدخول. يمكن وضع الستوب-لوز الأولي تحت آخر انخفاض فركتالي ، الذي هو أدنى مستوى خلال الـ17 الأشهر الماضية و إشارة الـParabolic عند 0.64. عقب فتح الأمر المؤجل من الممكن نقل الستوب-لوز إلى الانخفاض الفركتالي التالي متابعاّ إشارات الـParabolic و الـBollinger. بالقيام بهذا نقوم بتغيير نسبة الربح/الخسارة الممكنة للنقطة المحايدة. قد يقوم معظم التجار متجنبي المخاطر بتحويل الرسم البياني إلى 4 ساعات بعد التجارة و وضع هناك ستوب-لوز و تحريكه باتجاه التجارة. في حال بلوغ السعر مستوى ستوب-لوز عند 0.64 دون الوصول للأمر عند 0.68 ، ننصح بإلغاء الصفقة: يحافظ السوق على التغييرات الداخلية التي لا نأخذها بعين الاعتبار.
موجز التحليل الفني
| الصفقة | شراء |
| Buy stop | أعلى من 0.68 |
| Stop loss | أدنى من 0.64 |